O ponto desse sistema era conveniência. A canalização era cara e demorada há 100 anos. Se é comum depende do bairro e da cidade, é claro.
Se é aceitável agora, depende de suas ordenanças locais. A maioria das "águas cinzentas" é necessária para passar por um sistema séptico aprovado. Estou surpreso que o código local não exija uma atualização para as vendas de casas. Francamente, eu não quero comida e outros resíduos decadentes no meu quintal, mas isso é só comigo.