Devemos, penso eu, tomar "demônio" no sentido católico aqui. Tolkien viu seu mundo alternativo como consistente com a teologia católica. Agora, houve algumas mudanças desde a época de Tolkien, mas de acordo com a Enciclopédia Católica , que:
[...] bears the imprimatur of the Most Reverend Archbishop under whose
jurisdiction it is published.
A Enciclopédia diz, da palavra "demônio",
In Scripture and in Catholic theology this word has come to mean much
the same as devil and denotes one of the evil spirits or fallen
angels.
Assim, no legendário de Tolkien, um demônio deve se referir a um espírito imortal corrompido ao mal.
Assim, um demônio seria qualquer Ainu ou outro espírito que tivesse seguido a corrupção de Morgoth e, claro, o próprio Morgoth. Existem várias classes de espíritos malignos que seguiram Morgoth (além dos Balrogs).
Demônios exclusivos
O próprio Morgoth, assim como Sauron, não parecia pertencer a nenhuma classe maior de demônios. Eles eram um mal Vala e Maia, respectivamente, e eram os dois espíritos para se estabelecerem como Lordes Negros, governando sobre outros espíritos e raças mortais.
Ungoliant , um espírito monstruoso de aranha, provavelmente também se qualifica. Tecnicamente, até
Saruman pode ter sido considerado um demônio até o final da trilogia LOTR.
Vampiros
Thuringwethil e outros
vampiros foram provavelmente Maiar, que assumiu a forma de enormes morcegos. Certamente Sauron e Thuringwethil assumiram essa forma de tempos em tempos.
Lobisomens
Os lobisomens, ou pelo menos alguns dos maiores, também podem ter sido Maiar. O wiki da LOTR sugere isso:
Werewolves were servants of Morgoth, bred from Wolves and inhabited by
dreadful spirits (fallen lesser Maiar or the fëar [souls] of Orcs)
imprisoned in these wolfish forms by Sauron.
Certamente alguns dos lobisomens mais poderosos podem ter sido Maiar (e assim demônios)
Then Sauron sent Draugluin, a dread beast, old in evil lord and sire
of the werewolves of Angband.